万邦达(300055)申购指南
◎本次公开发行的基本情况
（一）股票种类
本次发行的股票为境内上市人民币普通股（A股），每股面值人民币1.00元。
（二）发行数量
本次发行数量为2,200万股，其中网下发行数量为440万股，占本次发行数量的20%；网上发行数量为本次最终发行数量减去网下最终发行数量。
（三）发行价格
本次发行的发行价格为65.69元/股，此发行价格对应的市盈率为：
（1）53.41倍（每股收益按照经会计师事务所遵照中国会计准则审核的扣除非经常性损益前后孰低的2009年净利润除以本次发行前的总股数计算）；
（2）71.40倍（每股收益按照经会计师事务所遵照中国会计准则审核的扣除非经常性损益前后孰低的2009年净利润除以本次发行后的总股数计算，发行后总股数按本次发行2,200万股计算）；
（3）初步询价报价不低于本次发行价格的所有有效报价对应的累计拟申购数量之和为20,530万股，超额认购倍数为46.66倍。
（四）本次发行的重要日期安排
| 序号 | 日期 | 发行安排 |
| 1 | T-6日2010年1月28日星期四 | 刊登《初步询价及推介公告》、《首次公开发行股票并在创业板上市提示公告》 |
| 2 | T-5日2010年1月29日星期五 | 初步询价（通过网下发行电子平台）及现场推介（北京） |
| 3 | T-4日2010年2月1日星期一 | 初步询价（通过网下发行电子平台）及现场推介（上海） |
| 4 | T-3日2010年2月2日星期二 | 初步询价（通过网下发行电子平台）及现场推介（深圳）；初步询价截止日（15:00截止） |
| 5 | T-2日2010年2月3日星期三 | 确定发行价格、刊登《网上路演公告》 |
| 6 | T-1日2010年2月4日星期四 | 刊登《发行公告》、《首次公开发行股票并在创业板上市投资风险特别公告》；网上路演 |
| 7 | T日2010年2月5日星期五 | 网下发行申购日、网下申购缴款日（9:30-15:00）；网上发行申购日（9:30-11:30，13:00-15:00），网上投资者缴款申购 |
| 8 | T+1日2010年2月8日星期一 | 网下、网上申购资金验资 |
| 9 | T+2日2010年2月9日星期二 | 刊登《网下配售结果公告》、《网上中签率公告》；网下申购多余款项退款，摇号抽签 |
| 10 | T+3日2010年2月10日星期三 | 刊登《网上中签结果公告》；网上申购资金解冻 |
注：1、上述日期为工作日，如遇重大突发事件影响本次发行，保荐机构（主承销商）将及时公告，修改本次发行日程；
2、如因深交所网下发行电子平台系统故障或非可控因素导致询价对象或配售对象无法正常使用其网下发行电子平台进行初步询价或网下申购工作，请询价对象或配售对象及时与保荐机构（主承销商）联系。
（五）拟上市地点：深圳证券交易所
◎申购数量和申购次数的确定
1、本次网上发行，参加申购的单一证券账户的委托申购数量不少于500股，超过500股的必须是500股的整数倍。
2、单一证券账户申购上限为15,000股，对于申购数量超过申购上限的新股申购委托，深交所交易系统将该委托视为无效委托予以自动撤销，不予确认。
3、单一证券账户只能申购一次，一经申报不能撤单。同一账户的多次申购委托（包括在不同的证券交易网点各进行一次申购的情况），除第一次申购外，均视为无效申购。
4、参与初步询价的配售对象不能参与网上申购，若参与网上申购，则网上申购部分为无效申购。
5、证券账户注册资料中"账户持有人名称"相同且"有效身份证明文件号码"相同的多个证券账户（以2010年2月4日账户注册资料为准）参与本次发行网上申购的，以深交所交易系统确认的该投资者的第一笔申购为有效申购，其余申购均为无效申购。
◎万邦达(300055)IPO募集资金用途将用于的项目
| 序号 | 项目名称 | 投资额（万元） |
| 1 | 神华宁东煤化工基地（A区）污水处理工程BOT项目 | 14496.83 |
| 2 | 工业水环境检测及模拟技术中心 | 14369.18 |
| 3 | 补充营运资金 | 12000 |
| | 合计 | 40866.01 |
◎发行人历史沿革、改制重组：
（一）发行人设立方式
公司系由万邦达有限整体变更设立的股份有限公司。王飘扬等33名万邦达有限自然人股东，共同作为公司的发起人，将万邦达有限经审计的2009年6月
30日账面净资产92,931,956.12元折股为6,600万股发起人股份，发起设立本公司。天健光华（北京）会计师事务所有限公司对发起人出资进行了验证，并出具了天健光华验（2009）综字第010023号验资报告。
2009年7月31日，公司在北京市工商行政管理局进行了变更登记，取得变更后的《企业法人营业执照》（注册号：110105002535715）。
（二）发起人
公司系由万邦达有限整体变更方式设立，王飘扬等33名原万邦达有限自然人股东为公司的发起人。
◎发行人主营业务情况：
公司系为煤化工、石油化工、电力等下游行业大型项目提供工业水处理系统全方位、全寿命周期服务的工业水处理专业服务商。公司对给水、排水、中水回用及水处理系统运营整体统筹，以专业技能节省水资源、土地资源，并降低系统运营成本。
*2007年承做"神华宁煤二甲醚一期工程水处理"项目，标志着公司开始提供给水、排水、中水回用全方位水处理服务；
*2008年承做"神华宁煤烯烃循环水、供水系统安装及土建"项目，每日最大循环水处理规模达432万立方米（相当于北京城区最高日用水量257.5万立方米的1.68倍），处于国内乃至世界范围内的领先地位；
*2008年承做"神华宁煤煤基烯烃项目水处理EPC工程"项目，每小时脱盐水处理规模达3500立方米，处于国内乃至世界范围内领先地位；
*2009年2月签订合同金额近4亿元的"中石油抚顺石化乙烯项目水处理EPC工程"项目，是目前公司最大的合同，标志着公司开始进入特大型业务阶段；
*2009年6月开始"神华宁煤煤基烯烃项目水处理系统运营"、"神华宁煤二甲醚项目水处理系统运营"项目的试运营，开始提供大型工业水处理系统全寿命周期服务，开创了国内大型工业水处理系统托管运营的先河；
*2009年12月与神华宁煤签订宁东煤化工基地（A区）污水处理工程BOT项目合同，为公司与客户以创新性模式开展大型工业水处理系统建设与运营的前瞻性实践；
*2009年12月与中煤黑龙江公司签订"水处理系统优化、综合污水回用改造项目技术研究、工程总承包及协助运营"EPC+C，是公司以客户设施为标的，为其提供贯穿全程的的系统建设和系统运营服务的业务的开端。
◎股东研究：
万邦达(300055)主要股东
| 序号 | 股东名称 | 持股数量 | 占总股本比例 |
| 1 | 王飘扬 | 27225000 | 30.94 |
| 2 | 胡安君 | 11880000 | 13.5 |
| 3 | 王婷婷 | 7920000 | 9 |
| 4 | 王安朴 | 1980000 | 2.25 |
| 5 | 朱俊 | 1980000 | 2.25 |
| 6 | 王冬梅 | 1980000 | 2.25 |
| 7 | 刘建斌 | 1650000 | 1.88 |
| 8 | 魏淑芳 | 1320000 | 1.5 |
| 9 | 魏淑芸 | 1320000 | 1.5 |
| 10 | 王启瑞 | 1320000 | 1.5 |
◎万邦达(300055)最近三年财务指标：
| 财务指标/时间 | 2008年 | 2007年 | 2006年 |
| 总资产（亿元） | 1.7837 | 0.3179 | 0.3058 |
| 净资产（亿元） | 0.9205 | 0.1367 | 0.1008 |
| 少数股东权益（万元） | | | |
| 净利润（亿元） | 0.38 | 0.04 | 0.02 |
| 资本公积（万元） | | | |
| 未分配利润（亿元） | 0.38 | 0.03 | 0 |
| 基本每股收益（元） | 1.07 | 0.14 | 0.09 |
| 稀释每股收益（元） | 1.07 | 0.14 | 0.09 |
| 每股现金流（元） | 0.44 | -0.01 | 0.09 |
| 净资产收益率（%） | 95.76 | 30.19 | 26.051 |
